L’épargne, en mots simples.
Découvrez les notions essentielles à votre rythme. Chaque fiche explique l’idée, son intérêt et le point de vigilance à connaître.
PlacementsActionUne part de propriété d’une entreprise, dont la valeur peut monter ou baisser.
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Elle permet de participer à la croissance et aux bénéfices éventuels d’une entreprise.
Le capital et les dividendes ne sont jamais garantis.
Détenir 10 actions revient à posséder une petite fraction de l’entreprise.
PlacementsObligationUn titre de dette émis par un État ou une entreprise en échange d’intérêts.
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Elle peut apporter des revenus plus prévisibles et diversifier un portefeuille.
Sa valeur varie avec les taux et la capacité de l’émetteur à rembourser.
Une obligation à 3 % verse en principe 30 € par an pour 1 000 € investis.
PlacementsETFUn fonds coté qui suit généralement un indice et regroupe de nombreux titres.
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Un seul achat peut offrir une diversification large à coût souvent contenu.
Un ETF peut perdre de la valeur et ne protège pas automatiquement du risque de change.
Un ETF Monde peut réunir des centaines d’entreprises de plusieurs pays.
PlacementsAssurance-vieUne enveloppe d’épargne française permettant d’investir sur différents supports.
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Elle offre de la souplesse pour épargner, retirer et organiser la transmission.
Les frais, la fiscalité et le risque dépendent du contrat et des supports choisis.
Un contrat peut combiner fonds en euros et unités de compte.
PlacementsPEAUne enveloppe française destinée principalement aux actions européennes et à certains ETF.
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Après la durée requise, sa fiscalité peut être avantageuse selon les règles en vigueur.
Les retraits, plafonds et titres éligibles suivent des règles précises susceptibles d’évoluer.
Un ETF éligible peut permettre de diversifier un PEA.
PlacementsPERUne enveloppe d’épargne conçue pour préparer la retraite.
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Les versements peuvent, selon la situation, réduire le revenu imposable.
L’épargne est en principe bloquée jusqu’à la retraite, sauf cas prévus par la loi.
Un versement mensuel de 100 € construit progressivement un capital retraite.
PlacementsCompte-titresUn compte permettant d’acheter une grande variété de titres financiers.
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Il offre peu de restrictions de versement ou de choix d’actifs.
Les gains et revenus sont fiscalisés selon les règles applicables.
On peut y détenir des actions, obligations ou ETF internationaux.
PlacementsFonds en eurosUn support d’assurance-vie dont le capital est généralement garanti par l’assureur.
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Il vise la stabilité et crédite chaque année un rendement définitivement acquis.
La garantie, les frais et les conditions d’accès varient selon le contrat.
10 000 € rémunérés à 2,5 % brut produisent 250 € avant frais et fiscalité.
PlacementsUnité de compteUn support d’assurance-vie ou de PER dont la valeur dépend des marchés.
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Elle donne accès à des actifs plus variés avec un potentiel de rendement supérieur.
Le nombre d’unités est garanti, pas leur valeur : une perte est possible.
Une unité de compte immobilière ou actions évolue selon son marché.
PrincipesRendementLe gain ou la perte d’un placement sur une période, rapporté au montant investi.
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Il permet de comparer une évolution, à condition de considérer risque, frais et durée.
Un rendement passé ne garantit jamais un rendement futur.
1 000 € devenus 1 050 € correspondent à un rendement brut de 5 %.
PrincipesRisque de perteLa possibilité de récupérer moins que le montant investi.
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Le comprendre aide à choisir une allocation compatible avec son projet.
Un rendement espéré plus élevé s’accompagne généralement d’un risque plus élevé.
Une baisse de 20 % transforme temporairement 10 000 € en 8 000 €.
PrincipesVolatilitéL’amplitude et la fréquence des variations de valeur d’un placement.
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Elle donne une indication sur l’instabilité du parcours, sans résumer tous les risques.
Une forte volatilité peut provoquer de fortes baisses à court terme.
Un actif passant souvent de +8 % à −8 % est plus volatil qu’un actif stable.
PrincipesDiversificationLe fait de répartir son épargne entre plusieurs actifs, secteurs ou zones.
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Elle réduit la dépendance à une seule entreprise ou un seul marché.
Elle limite certains risques mais ne supprime pas le risque de perte.
Répartir 10 000 € sur plusieurs supports évite de tout miser sur un seul.
PrincipesIntérêts composésLes gains qui produisent à leur tour de nouveaux gains lorsqu’ils restent investis.
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Avec le temps, ce mécanisme peut accélérer la croissance de l’épargne.
Son effet dépend du rendement réel, des frais, de la fiscalité et de la durée.
À 5 % par an, 10 000 € deviennent environ 16 300 € en dix ans, avant frais et impôts.
PrincipesInflationLa hausse générale des prix qui réduit le pouvoir d’achat de la monnaie.
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Elle permet d’évaluer ce que votre capital pourra réellement acheter demain.
Un rendement nominal positif peut rester négatif après inflation.
Avec 2 % d’inflation, 100 € de biens coûtent environ 122 € dix ans plus tard.
PrincipesFraisLes coûts facturés pour gérer, acheter ou conserver un placement.
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Même faibles, ils réduisent directement le rendement qui reste à l’épargnant.
Comparez les frais d’entrée, de gestion, d’arbitrage et propres aux supports.
1 % de frais annuels représente 100 € par an sur 10 000 €, avant évolution du capital.
Construire son projetHorizon de placementLa durée prévue avant d’avoir besoin de l’argent investi.
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Il aide à déterminer le niveau de risque acceptable et les supports adaptés.
Un besoin proche appelle généralement davantage de stabilité et de disponibilité.
Un projet dans deux ans n’a pas le même horizon qu’une retraite dans vingt ans.
Construire son projetLiquiditéLa facilité avec laquelle un placement peut être vendu et transformé en argent disponible.
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Elle est essentielle pour les imprévus et les projets à court terme.
Un actif peut être liquide en temps normal mais difficile à vendre en période de crise.
Un livret est généralement plus liquide qu’un bien immobilier.
Construire son projetVersement programméUn montant investi automatiquement à intervalles réguliers.
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Il transforme l’épargne en habitude et répartit les points d’entrée dans le temps.
L’automatisation ne garantit ni rendement ni absence de perte.
Verser 150 € chaque mois représente 1 800 € investis par an.
Construire son projetAllocation d’actifsLa répartition d’un portefeuille entre différentes familles de placements.
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Elle influence fortement le niveau de risque et le comportement du portefeuille.
Elle doit évoluer avec l’horizon, les objectifs et la capacité à supporter les baisses.
Une allocation peut répartir l’épargne entre liquidités, obligations et actions.
Construire son projetCapitalLa somme déjà disponible ou progressivement constituée pour financer un projet.
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Il sert de point de départ au calcul et complète les versements futurs.
Le capital projeté reste une estimation lorsque son évolution dépend des marchés.
5 000 € disponibles aujourd’hui constituent le capital de départ de la simulation.
Construire son projetPatrimoine netLa valeur de vos actifs diminuée de l’ensemble de vos dettes.
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Il donne une vision plus fidèle de la situation financière globale.
La valeur des actifs peut évoluer et certaines dettes ou charges être oubliées.
200 000 € d’actifs moins 80 000 € de dettes donnent 120 000 € de patrimoine net.